【机构观点】半导体设备及零部件：建厂投资拉动，国产化份额快速提升，持续推荐。我们昨日外发报告《建议关注半导体设备、零部件国产化机会》，核心观点认为当前正处于全球半导体供应链的大变革阶段，一方面在各国加大政策补贴背景下，产能扩张持续加码，扩产潮下设备企业受益显著；另一方面在施加外部限制背景下，供应链安全得到重点关注，本土设备材料零部件供应商更多承接本土需求，获得持续份额提升。

具体而言，中国大陆拥有全球最广泛的电子制造、终端品牌和市场需求优势，下游需求带动上游供应链转移是顺应历史潮流的趋势。根据SEMI预估，至2024年底，中国大陆将新建立31座大型晶圆厂，超越中国台湾同期的19座，以及美国的12座。中国半导体设备市场规模2021年296.2亿美元，近四年CAGR为37.7%，对应全球市场占比28.9%，成为全球半导体设备的最大市场。接下来，中芯京城（北京亦庄）、中芯深圳、中芯东方（上海临港）、长鑫二期（合肥）、长鑫北京、长江存储二期及三期、华虹八厂及九厂等各大晶圆厂的扩产和新建有望持续拉动设备需求。

同时在外部限制加码背景下，国内持续推进设备材料自主化是必然选择，目前正在加速推进，我们测算了国内主要晶圆厂的设备招标采购数据，设备整体的国产化率已经从2018年的10.34%高速增长至2022年上半年的24.38%。预计随着国产设备厂商的工艺技术持续升级，产能及产品种类不断扩大，国产设备渗透率有望在未来实现进一步攀升。

持续关注设备及零部件板块机会。

（1）当前重点推荐设备平台型龙头企业北方华创、中微公司、盛美上海；
（2）重点关注细分设备领域龙头芯源微、拓荆科技、华海清科；
（3）建议关注布局前道湿法/量测检测领域、估值尚低的设备企业至纯科技、精测电子；
（4）关注后道测试、封装领域的新益昌、华峰测控、长川科技、华兴源创、光力科技；
（5）关注零部件领域的江丰电子、新莱应材、神工股份、华亚智能等。

机构观点:半导体设备及零部件：建厂投资拉动，国产化份额快速提升，持续关注半导体设备、零部件国产化机会》，核心观点认为当前正处于全球半导体供应链的大变革阶段，
一方面在各国加大政策补贴背景下，产能扩张持续加码，扩产潮下设备企业受益显著；
另一方面在施加外部限制背景下，供应链安全得到重点关注，本土设备材料零部件供应商更多承接本土需求，获得持续份额提升。

中国大陆拥有全球最广泛的电子制造、终端品牌和市场需求优势，下游需求带动上游供应链转移是顺应历史潮流的趋势。根据SEMI预估，至2024年底，中国大陆将新建立31座大型晶圆厂，超越中国台湾同期的19座，以及美国的12座。中国半导体设备市场规模2021年296.2亿美元，近四年CAGR为37.7%，对应全球市场占比28.9%，成为全球半导体设备的最大市场。接下来，中芯京城（北京亦庄）、中芯深圳、中芯东方（上海临港）、长鑫二期（合肥）、长鑫北京、长江存储二期及三期、华虹八厂及九厂等各大晶圆厂的扩产和新建有望持续拉动设备需求。

同时在外部限制加码背景下，国内持续推进设备材料自主化是必然选择，国产替代核心技术，目前正在加速推进，国内主要晶圆厂的设备招标采购数据，设备整体的国产化率已经从2018年的10.34%高速增长至2022年上半年的24.38%。预计随着国产设备厂商的工艺技术持续升级，产能及产品种类不断扩大，国产设备渗透率有望在未来实现进一步攀升。

关注设备及零部件板块机会。

（1）当前关注设备平台型龙头企业北方华创、中微公司、盛美上海；
（2）重点关注细分设备领域龙头芯源微、拓荆科技、华海清科；
（3）建议关注布局前道湿法/量测检测领域、估值尚低的设备企业至纯科技、精测电子；
（4）关注后道测试、封装领域的新益昌、华峰测控、长川科技、华兴源创、光力科技；
（5）关注零部件领域的江丰电子、新莱应材、神工股份、华亚智能等。
#愿你遇到的人都是温暖的##若佩洛西敢去台湾那我们拭目以待##今日看盘#

#日行一善[超话]#[开学季]#阳光信用# [女孩儿]#每日一善#

一个国家能不能富强，一个民族能不能振兴，最重要的就是看这个国家、这个民族能不能顺应时代潮流，掌握历史前进的主动权。
实践告诉我们，要发展壮大，必须主动顺应经济全球化潮流，坚持对外开放，充分运用人类社会创造的先进科学技术成果和有益管理经验。20年前甚至15年前，经济全球化的主要推手是美国等西方国家，今天反而是我们被认为是世界上推动贸易和投资自由化便利化的最大旗手，积极主动同西方国家形形色色的保护主义作斗争。这说明，只要主动顺应世界发展潮流，不但能发展壮大自己，而且可以引领世界发展潮流。