三季报关注
要点：地产产业链公司出清明显，竞争格局明显优化；联瑞新材、石英股份老板均技术出身，均是注重技术注重壁垒的优质公司，需持续关注；中国电建具备短期业绩弹性及长期空间；德才股份、力诺特玻小而美，或具备较大空间
1、新明珠、马可波罗：看瓷砖需求要从饰面材料这个大的范畴内去看，瓷砖和其他木材、高分子材料等相比有其特殊优势，即耐久性强，且美观度好，但是也正是因为瓷砖耐久性强、致密度好，反而具备透气性差的特点，在某些领域应用会影响居住体验，因此不同材料之间是一种相互渗透的关系，目前瓷砖替代石材的趋势很明显。瓷砖行业链接生产及客户，前端生产要具备成本优势，跟基地布局、产线效率等均有关系，新明珠、马可在前端成本控制上具备优势；后端销售要具备品牌优势，推新品速度可锻炼经销商应对能力及维持品牌活力，如马可通过将一年推一次新品提升至两次，而不是收缩战略来应对危机。
2、凯伦股份：虽然公司全年收入预计下滑，但是已经是2022年防水材料行业规模第四的企业，主要源自宏源、潍坊宇虹、卓宝等经营压力大，利润下滑幅度会高于收入下滑幅度，公司今年在调结构，增大经销占比，但是对于经销模式，在市场压力大的时候，由于多了道中间环节，对公司体现的不明显，随着时间推移，会集中体现。
3、石英股份TQC高纯石英砂专家：石英股份积极增加投产来应对行业高纯砂紧缺，但是由于投产需要时间，预计明年上半年行业高纯砂仍明显供不应求。TQC也在做高纯石英砂新增产能的布局，对于高纯石英砂的要求不仅仅是纯度，还有气液包裹体、铝含量都是比较重要的指标。
4、联瑞新材：公司注重技术和产品研发，通过将粉体材料向更高端应用领域延申，做到进口替代。公司对两方面给的预算比较充分，一是研发临时增加的预算，二是跟品质相关的技改临时增加的预算。公司新投产能较多，具备成长弹性。
5、中复神鹰：公司产品结构偏高端，预计未来价格向下压力不大，且产品结构也在不断优化，近期销售均价非降反升。西宁二期预计到明年上半年投产，设备国产化率90%以上。
6、中国电建：今年新能源项目开工受到了疫情的影响（主要是发改委批准后，用地、环评许可走流程较慢），投产的以风电为主，光伏相对少一些。未来看点一方面在于抽蓄，公司有绝对规模优势，一方面在于砂石骨料，公司盈利水平高，单吨净利润可达到20-30元，未来计划形成4亿吨产能。
7、上海港湾及中国交建软土地基业务专家：公司深耕软土细分领域，具备技术优势，在项目选择上也注重高毛利项目，地域拓展上三步走：东南亚-中东-非洲及东欧，今年上半年新签订单金额较多，下半年新签订单展望也比较乐观，签订合同后，一般半年到一年转化完毕。中国交建软土专家认同上海港湾的技术，且软土地基细分板块更看重经验。
8、力诺特玻：公司一类瓶拉管产能预计十月份点火，希望年底达到80%良品率，公司在一类模制瓶领域具备技术和客户优势，且客户粘性高，在一致性评价背景下，随着一类瓶对低硼硅瓶的替代，公司具备成长空间。股权激励计划对应的年化增长为30%，预计实际会更高。
9、德才股份：公司在古建修复领域全国规模前三，壁垒较高，青岛市南区打造古建建筑群，预计公司能够拿到80%以上的份额，贡献收入增长。同时，公司投建智能门窗生产线，打造EPC全产业链。
10、金晶科技：公司目前节能玻璃产能2000万平米，未来预计4000万平米。目前量产TCO导电膜玻璃的只有金晶、旭硝子、板硝子、圣戈班。公司跟First Solar十几年业务合作关系。预计纯碱价格到明年年中都会比较坚挺。
11、中材国际：公司计划2015年末工程、装备、运维三项业务贡献利润各三分之一，国内外结构进一步优化。运维方面，国外水泥窑和国内矿山运维具备成长空间，重点拓展备品备件市场；装备方面，合并合肥院后，竞争力进一步提升，未来会按照装备应用领域划分业务板块，并且做好对员工的激励。工程业务要抓住生产线改造的机遇，保持业务的稳定。
12、龙元建设：看好光伏建筑一体化，认为顶及立面空间上万亿，公司希望做到1-2%的市占率，未来不排除会向材料端延申。
13、鸿路钢构：9月份基建提货明显转好，显示基建实物工作量落地，今年上半年较去年多出来的库存已经基本发出。新基地单吨成本较成熟基地更高，运行成熟及智能制造实现后，单吨扣非利润提升空间较大。
要点：地产产业链公司出清明显，竞争格局明显优化；联瑞新材、石英股份老板均技术出身，均是注重技术注重壁垒的优质公司，需持续关注；中国电建具备短期业绩弹性及长期空间；德才股份、力诺特玻小而美，或具备较大空间
1、新明珠、马可波罗：看瓷砖需求要从饰面材料这个大的范畴内去看，瓷砖和其他木材、高分子材料等相比有其特殊优势，即耐久性强，且美观度好，但是也正是因为瓷砖耐久性强、致密度好，反而具备透气性差的特点，在某些领域应用会影响居住体验，因此不同材料之间是一种相互渗透的关系，目前瓷砖替代石材的趋势很明显。瓷砖行业链接生产及客户，前端生产要具备成本优势，跟基地布局、产线效率等均有关系，新明珠、马可在前端成本控制上具备优势；后端销售要具备品牌优势，推新品速度可锻炼经销商应对能力及维持品牌活力，如马可通过将一年推一次新品提升至两次，而不是收缩战略来应对危机。
2、凯伦股份：虽然公司全年收入预计下滑，但是已经是2022年防水材料行业规模第四的企业，主要源自宏源、潍坊宇虹、卓宝等经营压力大，利润下滑幅度会高于收入下滑幅度，公司今年在调结构，增大经销占比，但是对于经销模式，在市场压力大的时候，由于多了道中间环节，对公司体现的不明显，随着时间推移，会集中体现。
3、石英股份TQC高纯石英砂专家：石英股份积极增加投产来应对行业高纯砂紧缺，但是由于投产需要时间，预计明年上半年行业高纯砂仍明显供不应求。TQC也在做高纯石英砂新增产能的布局，对于高纯石英砂的要求不仅仅是纯度，还有气液包裹体、铝含量都是比较重要的指标。
4、联瑞新材：公司注重技术和产品研发，通过将粉体材料向更高端应用领域延申，做到进口替代。公司对两方面给的预算比较充分，一是研发临时增加的预算，二是跟品质相关的技改临时增加的预算。公司新投产能较多，具备成长弹性。
5、中复神鹰：公司产品结构偏高端，预计未来价格向下压力不大，且产品结构也在不断优化，近期销售均价非降反升。西宁二期预计到明年上半年投产，设备国产化率90%以上。
6、中国电建：今年新能源项目开工受到了疫情的影响（主要是发改委批准后，用地、环评许可走流程较慢），投产的以风电为主，光伏相对少一些。未来看点一方面在于抽蓄，公司有绝对规模优势，一方面在于砂石骨料，公司盈利水平高，单吨净利润可达到20-30元，未来计划形成4亿吨产能。
7、上海港湾及中国交建软土地基业务专家：公司深耕软土细分领域，具备技术优势，在项目选择上也注重高毛利项目，地域拓展上三步走：东南亚-中东-非洲及东欧，今年上半年新签订单金额较多，下半年新签订单展望也比较乐观，签订合同后，一般半年到一年转化完毕。中国交建软土专家认同上海港湾的技术，且软土地基细分板块更看重经验。
8、力诺特玻：公司一类瓶拉管产能预计十月份点火，希望年底达到80%良品率，公司在一类模制瓶领域具备技术和客户优势，且客户粘性高，在一致性评价背景下，随着一类瓶对低硼硅瓶的替代，公司具备成长空间。股权激励计划对应的年化增长为30%，预计实际会更高。
9、德才股份：公司在古建修复领域全国规模前三，壁垒较高，青岛市南区打造古建建筑群，预计公司能够拿到80%以上的份额，贡献收入增长。同时，公司投建智能门窗生产线，打造EPC全产业链。
10、金晶科技：公司目前节能玻璃产能2000万平米，未来预计4000万平米。目前量产TCO导电膜玻璃的只有金晶、旭硝子、板硝子、圣戈班。公司跟First Solar十几年业务合作关系。预计纯碱价格到明年年中都会比较坚挺。
11、中材国际：公司计划2015年末工程、装备、运维三项业务贡献利润各三分之一，国内外结构进一步优化。运维方面，国外水泥窑和国内矿山运维具备成长空间，重点拓展备品备件市场；装备方面，合并合肥院后，竞争力进一步提升，未来会按照装备应用领域划分业务板块，并且做好对员工的激励。工程业务要抓住生产线改造的机遇，保持业务的稳定。
12、龙元建设：看好光伏建筑一体化，认为顶及立面空间上万亿，公司希望做到1-2%的市占率，未来不排除会向材料端延申。
13、鸿路钢构：9月份基建提货明显转好，显示基建实物工作量落地，今年上半年较去年多出来的库存已经基本发出。新基地单吨成本较成熟基地更高，运行成熟及智能制造实现后，单吨扣非利润提升空间较大。
【智能运维 让普惠金融更绿色】
近日，2022第五届双态IT乌镇用户大会“金融液冷数据中心智能化运维论坛”在乌镇举行。论坛围绕“普惠金融 绿色为先”主题，邀请金融领域产学研用的相关专家，对当前数据中心的低碳节能技术、应用实践以及智能化运维的相关问题展开讨论，曙光分享了液冷绿色数据中心节能技术及智能化运维体系的应用实践。
https://t.cn/A6oG1qbS
近日，2022第五届双态IT乌镇用户大会“金融液冷数据中心智能化运维论坛”在乌镇举行。论坛围绕“普惠金融 绿色为先”主题，邀请金融领域产学研用的相关专家，对当前数据中心的低碳节能技术、应用实践以及智能化运维的相关问题展开讨论，曙光分享了液冷绿色数据中心节能技术及智能化运维体系的应用实践。
https://t.cn/A6oG1qbS
【中启地信·早报】
10月9日，星期日
1、10月8日资讯，飞马智能航测/遥感/巡检系统V500发布。V500是飞马机器人全新自主研发的一款轻量化、高精度、长航时纯电动垂直起降固定翼无人机系统。主打“高效率数据获取”、“免像控成图”、“灵活便携”。
https://t.cn/A6oGnsgC
2、10月7日，南京首条全自动无人驾驶地铁开通，南京地铁7号线（北段）起于鼓楼区幕府西路站，止于仙新路站，线路全长约13.84km。地铁7号线运用的是全自动无人驾驶车辆平台，实现了城市轨道交通车辆 GOA4 等级全自动无人驾驶，同时配备了智能运维平台，实现列车运行过程中全自动控制。
https://t.cn/A6oGnsgp
3、农业农村部、国家乡村振兴局开展国家乡村振兴示范县创建评审，经地方推荐、专家评审，拟将北京市大兴区等100个申报单位纳入2022年国家乡村振兴示范县创建名单（见附件），现予公示。公示期为10月8日至10月10日。
https://t.cn/A6oGnsg0
4、当地时间10月8日凌晨6时左右，在横跨刻赤海峡的克里米亚大桥铁路上，一节装有燃料的火车油罐车厢突然起火，导致部分路面坍塌，桥上交通完全停止。
https://t.cn/A6oGnsgN
5、为促进新时代中国城市地理的创新发展，更好地服务国家高质量发展的战略需要，经中国地理学会批准，中国地理学会城市地理专业委员会定于2022年11月11日至13日，在北京市举办“2022年中国城市地理学术年会”。
https://t.cn/A6oGnsgO
【老崔读诗书】
《清平乐·再归故里》
再归故里尤好，物是人非杳。
一身铅华颍水澡，无非东山难找。
穷目更眺极高，莫道君行早。
身攀绝顶心未老，一览众山渺小。
https://t.cn/A6oGnsgK
10月9日，星期日
1、10月8日资讯，飞马智能航测/遥感/巡检系统V500发布。V500是飞马机器人全新自主研发的一款轻量化、高精度、长航时纯电动垂直起降固定翼无人机系统。主打“高效率数据获取”、“免像控成图”、“灵活便携”。
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2、10月7日，南京首条全自动无人驾驶地铁开通，南京地铁7号线（北段）起于鼓楼区幕府西路站，止于仙新路站，线路全长约13.84km。地铁7号线运用的是全自动无人驾驶车辆平台，实现了城市轨道交通车辆 GOA4 等级全自动无人驾驶，同时配备了智能运维平台，实现列车运行过程中全自动控制。
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3、农业农村部、国家乡村振兴局开展国家乡村振兴示范县创建评审，经地方推荐、专家评审，拟将北京市大兴区等100个申报单位纳入2022年国家乡村振兴示范县创建名单（见附件），现予公示。公示期为10月8日至10月10日。
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4、当地时间10月8日凌晨6时左右，在横跨刻赤海峡的克里米亚大桥铁路上，一节装有燃料的火车油罐车厢突然起火，导致部分路面坍塌，桥上交通完全停止。
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5、为促进新时代中国城市地理的创新发展，更好地服务国家高质量发展的战略需要，经中国地理学会批准，中国地理学会城市地理专业委员会定于2022年11月11日至13日，在北京市举办“2022年中国城市地理学术年会”。
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【老崔读诗书】
《清平乐·再归故里》
再归故里尤好，物是人非杳。
一身铅华颍水澡，无非东山难找。
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身攀绝顶心未老，一览众山渺小。
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