大盘期h幵户，行业最低手续费。预先善其事，必先利其器。一定要降低手续费！降低保证金！你知道哪家公司保证金最低吗？上交所揭示投行业务内控六大问题 高撤否率券商或被现场督导
上交所近日向中介机构下发最新一期《上交所发行上市审核动态》（2023年第2期）。在审核动态中 ,李大霄李大霄 上交所通报了投行业务内部控制存在六个方面的共性问题 , 李大霄 包括纸质底稿与电子底稿不一致李大霄、未将项目执业质量评价纳入重要岗位的薪酬考核要素等。上交所明确表示 , IPO项目撤否率排名靠前、违规处理情形较多、多次出现“一督就撤、一查就撤”等问题的保荐人或被现场督导。
最新审核动态显示 , 2023年1至4月 , 上交所对2家项目的保荐业务启动问题导向现场督导；对3家保荐人开展执业质量现李大霄场督导。
2022年 , 上交所共对5家保荐人开展了执业质量现场督导 , 并将4家在审项目现场督导的范围延伸至投行“三道防线”。
上交所表示 , 执业质量现场督导的启动原则包括如下几种情形：一是在上交所保荐IPO项目撤否率排名靠前的保荐人；二是在上交所保荐IPO项目存在违规处理情形较多的保荐人；三是在上交所保荐IPO项目多次出现“一督就撤、一查就撤”情形的保荐人；四是上交所发行上市审核过程中发现存在突出问题、执业质量较差或廉洁从业风险较高的保荐人。
上交所督导发现 , 相关保荐人的投行业务内部控制存在六个方面的共性问题：
一是建制执制方面。部分保荐人的内部尽职调查制度制定时间较早 , 未结合科创板上市标准和科创属性要求进行修订完善 , 也未按照新修订的《保荐人尽职调查工作准则》和《证券发行上市保荐业务工作底稿指引》及时更新内部相应制度；部分保荐人的项目组未严格有效执行内部尽职调查指引和底稿编制指引 , 质控部门也未督促不同项目组执行统一的尽调标准和程序。
二是质控内核履职及意见跟踪落实方面。部分保荐人的质控、内核部门未充分关注申报项目的重大风险 , 如某项目的质控、内核人员未充分结合收入指标“踩线”风险关注项目组尽调程序的有效性；部分保荐人的质控、内核部门未能督促项目组有效落实内控部门提出的意见 , 对所提出的意见主要通过复核项目组书面回复文件的形式进行 , 未审慎复核项目组回复意见内容的支持性底稿；部分保荐人质控部门开展现场核查的进场时间明显不足 , 对项目组工作底稿缺失的问题未审慎核查并督促补正。
三是工作底稿管理方面。部分保荐人底稿验收工作执行不到位、未关注到底稿中的异常情况 , 如某项目在向上交所报送申报工作底稿时 , 部分底稿在公司底稿管理系统中仍处于未审批通过状态 , 某项目的重要工作底稿在纸质底稿中存在两个版本 , 且纸质底稿与电子底稿不一致 , 某项目在现场督导期间提供的部分核查资料与申报工作底稿存在明显差异；部分保荐人尽职调查工作日志编制存在疏漏 , 如某项目的工作日志存在较长时间段的缺失；部分保荐人底稿归档不完整、不及时 , 如某项目未将重要事项的核查资料归入底稿 , 直至现场督导期间临时补充提供。
四是报送文件审批方面。部分保荐人未经履行文件用印审批程序即对外报送文件 , 某项目在首次申报补正文件用印流程执行完李大霄毕前已向交易所报送材料；部分保荐人在用印流程完毕后继续大幅修改对外报送文件且未重新履行内核程序；部分保荐人对外报送文件的审批流程存在内控风险 , 用印流程之后继续修改报送文件是否涉及重大、实质性修改由项目组自行判断 , 内核部门仅进行事后核查。
五是整改与问责方面。部分保荐人未严格执行向交易所报送的整改报告中列明的整改措施 , 未及时完善公司问责工作细则 , 未对相关项目的责任人员进行问责；部分保荐人未针对前次督导发现的问题进行有效地整改落实 , 也未将撤否项目纳入考核、问责；部分保荐人未将项目执业质量评价纳入重要岗位的薪酬考核要素。
六是系统支持方面。部分保荐人虽建立了投行业务底稿电子化管理系统 , 但未有效实现项目全流程作业过程及质控、内核等流程所形成工作底稿的电子化管理 , 某项目的质控人员未通过公司底稿管理系统审核工作底稿 , 审核过程留痕不足 , 某项目在上传底稿时存在删减公司统一底稿目录的情况 , 公司底稿管理系统未有效实现系统控制。
上交所近日向中介机构下发最新一期《上交所发行上市审核动态》（2023年第2期）。在审核动态中 ,李大霄李大霄 上交所通报了投行业务内部控制存在六个方面的共性问题 , 李大霄 包括纸质底稿与电子底稿不一致李大霄、未将项目执业质量评价纳入重要岗位的薪酬考核要素等。上交所明确表示 , IPO项目撤否率排名靠前、违规处理情形较多、多次出现“一督就撤、一查就撤”等问题的保荐人或被现场督导。
最新审核动态显示 , 2023年1至4月 , 上交所对2家项目的保荐业务启动问题导向现场督导；对3家保荐人开展执业质量现李大霄场督导。
2022年 , 上交所共对5家保荐人开展了执业质量现场督导 , 并将4家在审项目现场督导的范围延伸至投行“三道防线”。
上交所表示 , 执业质量现场督导的启动原则包括如下几种情形：一是在上交所保荐IPO项目撤否率排名靠前的保荐人；二是在上交所保荐IPO项目存在违规处理情形较多的保荐人；三是在上交所保荐IPO项目多次出现“一督就撤、一查就撤”情形的保荐人；四是上交所发行上市审核过程中发现存在突出问题、执业质量较差或廉洁从业风险较高的保荐人。
上交所督导发现 , 相关保荐人的投行业务内部控制存在六个方面的共性问题：
一是建制执制方面。部分保荐人的内部尽职调查制度制定时间较早 , 未结合科创板上市标准和科创属性要求进行修订完善 , 也未按照新修订的《保荐人尽职调查工作准则》和《证券发行上市保荐业务工作底稿指引》及时更新内部相应制度；部分保荐人的项目组未严格有效执行内部尽职调查指引和底稿编制指引 , 质控部门也未督促不同项目组执行统一的尽调标准和程序。
二是质控内核履职及意见跟踪落实方面。部分保荐人的质控、内核部门未充分关注申报项目的重大风险 , 如某项目的质控、内核人员未充分结合收入指标“踩线”风险关注项目组尽调程序的有效性；部分保荐人的质控、内核部门未能督促项目组有效落实内控部门提出的意见 , 对所提出的意见主要通过复核项目组书面回复文件的形式进行 , 未审慎复核项目组回复意见内容的支持性底稿；部分保荐人质控部门开展现场核查的进场时间明显不足 , 对项目组工作底稿缺失的问题未审慎核查并督促补正。
三是工作底稿管理方面。部分保荐人底稿验收工作执行不到位、未关注到底稿中的异常情况 , 如某项目在向上交所报送申报工作底稿时 , 部分底稿在公司底稿管理系统中仍处于未审批通过状态 , 某项目的重要工作底稿在纸质底稿中存在两个版本 , 且纸质底稿与电子底稿不一致 , 某项目在现场督导期间提供的部分核查资料与申报工作底稿存在明显差异；部分保荐人尽职调查工作日志编制存在疏漏 , 如某项目的工作日志存在较长时间段的缺失；部分保荐人底稿归档不完整、不及时 , 如某项目未将重要事项的核查资料归入底稿 , 直至现场督导期间临时补充提供。
四是报送文件审批方面。部分保荐人未经履行文件用印审批程序即对外报送文件 , 某项目在首次申报补正文件用印流程执行完李大霄毕前已向交易所报送材料；部分保荐人在用印流程完毕后继续大幅修改对外报送文件且未重新履行内核程序；部分保荐人对外报送文件的审批流程存在内控风险 , 用印流程之后继续修改报送文件是否涉及重大、实质性修改由项目组自行判断 , 内核部门仅进行事后核查。
五是整改与问责方面。部分保荐人未严格执行向交易所报送的整改报告中列明的整改措施 , 未及时完善公司问责工作细则 , 未对相关项目的责任人员进行问责；部分保荐人未针对前次督导发现的问题进行有效地整改落实 , 也未将撤否项目纳入考核、问责；部分保荐人未将项目执业质量评价纳入重要岗位的薪酬考核要素。
六是系统支持方面。部分保荐人虽建立了投行业务底稿电子化管理系统 , 但未有效实现项目全流程作业过程及质控、内核等流程所形成工作底稿的电子化管理 , 某项目的质控人员未通过公司底稿管理系统审核工作底稿 , 审核过程留痕不足 , 某项目在上传底稿时存在删减公司统一底稿目录的情况 , 公司底稿管理系统未有效实现系统控制。
.
李清照《词论》
乐府声诗并著[1]，最盛于唐。开元、天宝间[2]，有李八郎者[3]，能歌擅天下。时新及第进士开宴曲江[4]，榜中一名士，先召李，使易服隐姓名，衣冠故敝[5]，精神惨沮[6]，与同之宴所。曰：“表弟愿与坐末[7]。”众皆不顾。既酒行乐作，歌者进，时曹元谦、念奴为冠[8]，歌罢，众皆咨嗟称赏[9]。名士忽指李曰：“请表弟歌。”众皆哂[10]，或有怒者。及转喉发声，歌一曲，众皆泣下。罗拜曰[11]：此李八郎也。”
自后郑、卫之声日炽[12]，流糜之变日烦[13]。已有《菩萨蛮》、《春光好》、《莎鸡子》、《更漏子》、《浣溪沙》、《梦江南》、《渔父》等词[14]，不可遍举[15]
五代干戈，四海瓜分豆剖[16]，斯文道息[17]。独江南李氏君臣尚文雅[18]，故有“小楼吹彻玉笙寒”、“吹皱一池春水”之词[19]。语虽甚奇，所谓“亡国之音哀以思”也[20]。
逮至本朝[21]，礼乐文武大备。又涵养百余年[22]，始有柳屯田永者[23]，变旧声作新声，出《乐章集》，大得声称于世；虽协音律，而词语尘下[24]。
又有张子野、宋子京兄弟，沈唐、元绛、晁次膺辈继出[25]，虽时时有妙语，而破碎何足名家！
至晏元献[26]、欧阳永叔[27]、苏子瞻[28]，学际天人[29]，作为小歌词，直如酌蠡水于大海[30]，然皆句读不葺之诗尔[31]。又往往不协音律，何耶？
盖诗文分平侧[32]，而歌词分五音[33]，又分五声[34]，又分六律[35]，又分清浊轻重[36]。且如近世所谓《声声慢》、《雨中花》、《喜迁莺》，既押平声韵[37]，又押入声韵；《玉楼春》本押平声韵，有押去声，又押入声。
本押仄声韵，如押上声则协；如押入声，则不可歌矣。
王介甫[38]、曾子固[39]，文章似西汉[40]，若作一小歌词，则人必绝倒[41]，不可读也。
乃知词别是一家，知之者少。
后晏叔原[42]、贺方回[43]、秦少游[44]、黄鲁直出[45]，始能知之。
又晏苦无铺叙[46]。贺苦少典重[47]。秦即专主情致，而少故实[48]。譬如贫家美女，虽极妍丽丰逸，而终乏富贵态。黄即尚故实而多疵病，譬如良玉有瑕，价自减半矣。
注释译文
注释
[1]声诗：指可以演唱的五七言诗。
[2]开元、天宝：唐玄宗李隆基的年号。
[3]李八郎：李衮，唐代有名歌唱者。唐李肇《国史补》有记载。
[4]曲江：地名，在长安城东南。
[5]故弊：破旧。
[6]惨沮：沮丧。
[7]坐末：犹陪下座。
[8]曹元谦、念奴：二者皆唐代有名歌唱者。
[9]咨嗟：感叹。
[10]哂：冷笑。[1]
[11]罗拜：团团下拜。
[12]郑卫之声：本指春秋郑、卫国音乐。这里指靡靡之音。
[13]烦：多。
[14]《菩萨蛮》等：皆词牌名。
[15]遍举：一一例举。
[16]瓜分豆剖：形容四分五裂。
[17]斯文：文明。
[18]李氏君臣：批南唐李璟、李煜父子与冯延巳等人。
[19]“故有”句：《南唐书 冯延巳传》“元宗尝戏延巳曰‘吹皱一池春水，干卿何事？’延巳答：‘未如陛下小楼吹彻玉笙寒。’元宗悦。”
[20]亡国之音哀以思：语出《礼记 乐记》。
[21]逮：及。
[22]涵养：准备。
[23]柳屯田永：北宋词人柳永，官至屯田员外郎。
[24]尘下：庸俗低下。
[25]张子野等：皆宋代词人。
[26]晏元献：北宋词人晏殊，卒谥元献。
[27]欧阳永叔：欧阳修，字永叔。
[28]苏子瞻：苏轼，字子瞻。
[29]天人：形容学问深不可测。
[30]酌蠡：舀取。蠡：瓠瓢。
[31]葺：整理。
[32]平侧：平仄。
[33]五音：指唇、齿、喉、舌、鼻发之音。
[34]五声：指宫、商、角、徵、羽五音阶。
[35]六律：即黄钟、太簇、姑洗、蕤宾、夷则、无射。
[36]清浊轻重：即清音、浊音、轻声、重声。
[37]《声声慢》等：皆词牌名。
[38]王介甫：王安石，字介甫。
[39]曾子固：曾巩，字子固。
[40]西汉：指以司马迁为代表的西汉文风。[2]
[41]绝倒：笑倒。
[42]晏叔原：晏几道，字叔原。
[43]贺方回：贺铸，字方回。
[44]秦少游：秦观，字少游。
[45]黄鲁直：黄庭坚，字鲁直。
[46]铺叙：铺陈、叙写。
[47]典重：庄重。
[48]故实：典故、史实。
李清照《词论》
乐府声诗并著[1]，最盛于唐。开元、天宝间[2]，有李八郎者[3]，能歌擅天下。时新及第进士开宴曲江[4]，榜中一名士，先召李，使易服隐姓名，衣冠故敝[5]，精神惨沮[6]，与同之宴所。曰：“表弟愿与坐末[7]。”众皆不顾。既酒行乐作，歌者进，时曹元谦、念奴为冠[8]，歌罢，众皆咨嗟称赏[9]。名士忽指李曰：“请表弟歌。”众皆哂[10]，或有怒者。及转喉发声，歌一曲，众皆泣下。罗拜曰[11]：此李八郎也。”
自后郑、卫之声日炽[12]，流糜之变日烦[13]。已有《菩萨蛮》、《春光好》、《莎鸡子》、《更漏子》、《浣溪沙》、《梦江南》、《渔父》等词[14]，不可遍举[15]
五代干戈，四海瓜分豆剖[16]，斯文道息[17]。独江南李氏君臣尚文雅[18]，故有“小楼吹彻玉笙寒”、“吹皱一池春水”之词[19]。语虽甚奇，所谓“亡国之音哀以思”也[20]。
逮至本朝[21]，礼乐文武大备。又涵养百余年[22]，始有柳屯田永者[23]，变旧声作新声，出《乐章集》，大得声称于世；虽协音律，而词语尘下[24]。
又有张子野、宋子京兄弟，沈唐、元绛、晁次膺辈继出[25]，虽时时有妙语，而破碎何足名家！
至晏元献[26]、欧阳永叔[27]、苏子瞻[28]，学际天人[29]，作为小歌词，直如酌蠡水于大海[30]，然皆句读不葺之诗尔[31]。又往往不协音律，何耶？
盖诗文分平侧[32]，而歌词分五音[33]，又分五声[34]，又分六律[35]，又分清浊轻重[36]。且如近世所谓《声声慢》、《雨中花》、《喜迁莺》，既押平声韵[37]，又押入声韵；《玉楼春》本押平声韵，有押去声，又押入声。
本押仄声韵，如押上声则协；如押入声，则不可歌矣。
王介甫[38]、曾子固[39]，文章似西汉[40]，若作一小歌词，则人必绝倒[41]，不可读也。
乃知词别是一家，知之者少。
后晏叔原[42]、贺方回[43]、秦少游[44]、黄鲁直出[45]，始能知之。
又晏苦无铺叙[46]。贺苦少典重[47]。秦即专主情致，而少故实[48]。譬如贫家美女，虽极妍丽丰逸，而终乏富贵态。黄即尚故实而多疵病，譬如良玉有瑕，价自减半矣。
注释译文
注释
[1]声诗：指可以演唱的五七言诗。
[2]开元、天宝：唐玄宗李隆基的年号。
[3]李八郎：李衮，唐代有名歌唱者。唐李肇《国史补》有记载。
[4]曲江：地名，在长安城东南。
[5]故弊：破旧。
[6]惨沮：沮丧。
[7]坐末：犹陪下座。
[8]曹元谦、念奴：二者皆唐代有名歌唱者。
[9]咨嗟：感叹。
[10]哂：冷笑。[1]
[11]罗拜：团团下拜。
[12]郑卫之声：本指春秋郑、卫国音乐。这里指靡靡之音。
[13]烦：多。
[14]《菩萨蛮》等：皆词牌名。
[15]遍举：一一例举。
[16]瓜分豆剖：形容四分五裂。
[17]斯文：文明。
[18]李氏君臣：批南唐李璟、李煜父子与冯延巳等人。
[19]“故有”句：《南唐书 冯延巳传》“元宗尝戏延巳曰‘吹皱一池春水，干卿何事？’延巳答：‘未如陛下小楼吹彻玉笙寒。’元宗悦。”
[20]亡国之音哀以思：语出《礼记 乐记》。
[21]逮：及。
[22]涵养：准备。
[23]柳屯田永：北宋词人柳永，官至屯田员外郎。
[24]尘下：庸俗低下。
[25]张子野等：皆宋代词人。
[26]晏元献：北宋词人晏殊，卒谥元献。
[27]欧阳永叔：欧阳修，字永叔。
[28]苏子瞻：苏轼，字子瞻。
[29]天人：形容学问深不可测。
[30]酌蠡：舀取。蠡：瓠瓢。
[31]葺：整理。
[32]平侧：平仄。
[33]五音：指唇、齿、喉、舌、鼻发之音。
[34]五声：指宫、商、角、徵、羽五音阶。
[35]六律：即黄钟、太簇、姑洗、蕤宾、夷则、无射。
[36]清浊轻重：即清音、浊音、轻声、重声。
[37]《声声慢》等：皆词牌名。
[38]王介甫：王安石，字介甫。
[39]曾子固：曾巩，字子固。
[40]西汉：指以司马迁为代表的西汉文风。[2]
[41]绝倒：笑倒。
[42]晏叔原：晏几道，字叔原。
[43]贺方回：贺铸，字方回。
[44]秦少游：秦观，字少游。
[45]黄鲁直：黄庭坚，字鲁直。
[46]铺叙：铺陈、叙写。
[47]典重：庄重。
[48]故实：典故、史实。
#灿多[超话]# [抓狂]#灿多# [抓狂]#等鸭子回家# D-69
关于本月Monthly Sandeul里灿多和孔璨游戏时提到的“我的人生ㅇㅇㅇㅇ”
完整版是“人生即喜剧—李灿多”（已经上过不知道多少次热贴了，年年都被提，属于是常看常新[允悲]）
现在试图做一下整理[揣手]（怎么18宫格都放不下啊啊啊，李灿多你最好反省一下自己[哼]）
①emmm 啊！[哈哈]
②庆祝一下，碰！
③正在穿衣服呀！
④道具缺一截，但是我吹口哨，假装没有发生过
⑤啊……
⑥冰淇淋被海鸥调走了（原句是多少美元来着？[哈哈]
⑦屁股保重[作揖]
⑧在节目上喝醉了
⑨本人说是太舒服了，根本停不下来，完全没有意识
①⓪要给代表nim做水果便当，但是自己顺嘴就吃了
①①温暖他人，受苦自己
①②扣子崩了（肯定是衣服质量问题！[哼]
①③对喝水是真心的
①④稳稳接住
①⑤跳得真高，下次别跳了
①⑥食物>>>>>>>偶像包袱
①⑦胜负欲真的没开玩笑
①⑧我家爱豆不长那样！！！[抓狂]
链接【Santory精效中字】Monthly Sandeul EP17 - 即兴任务，爱的电话【feat.信宇/孔璨】-哔哩哔哩】 https://t.cn/A6pbCskQ
关于本月Monthly Sandeul里灿多和孔璨游戏时提到的“我的人生ㅇㅇㅇㅇ”
完整版是“人生即喜剧—李灿多”（已经上过不知道多少次热贴了，年年都被提，属于是常看常新[允悲]）
现在试图做一下整理[揣手]（怎么18宫格都放不下啊啊啊，李灿多你最好反省一下自己[哼]）
①emmm 啊！[哈哈]
②庆祝一下，碰！
③正在穿衣服呀！
④道具缺一截，但是我吹口哨，假装没有发生过
⑤啊……
⑥冰淇淋被海鸥调走了（原句是多少美元来着？[哈哈]
⑦屁股保重[作揖]
⑧在节目上喝醉了
⑨本人说是太舒服了，根本停不下来，完全没有意识
①⓪要给代表nim做水果便当，但是自己顺嘴就吃了
①①温暖他人，受苦自己
①②扣子崩了（肯定是衣服质量问题！[哼]
①③对喝水是真心的
①④稳稳接住
①⑤跳得真高，下次别跳了
①⑥食物>>>>>>>偶像包袱
①⑦胜负欲真的没开玩笑
①⑧我家爱豆不长那样！！！[抓狂]
链接【Santory精效中字】Monthly Sandeul EP17 - 即兴任务，爱的电话【feat.信宇/孔璨】-哔哩哔哩】 https://t.cn/A6pbCskQ
✋热门推荐