栗云老师简介
——银行营销实战讲师
讲师背景
实战型银行讲师
财政部财科院硕士
北京某大型商业银行在职
某大型商业银行高端菁英俱乐部成员
某大型商业银行北京分行高级内训师
10多年的银行从业经历
CFP（国际金融理财师）
CFA（特许金融分析师）
多家银行特聘项目顾问
主要经历
栗云老师是中央财经大学学士、财政部财科院硕士，现为北京某大型商业银行高端菁英俱乐部成员，北京分行高级内训师，管理过营业部团队、理财团队和信贷部门。具有CFP（国际金融理财师）、CFA（特许金融分析师）等专业资格，具备10多年的银行从业经历，拥有丰富的理财、信贷业务经验及团队管理经验，曾为多地多家银行员工进行培训和辅导。栗云老师的授课属实用型，课程所有案例都源自银行实战经历的总结，具有丰富的实战辅导经验，曾做过网点绩效提升、理财经理和客户经理销售能力提升、大堂经理现场管理及销售技能提升方面的辅导，深受市场和客户好评。她的课程案例丰富、深入浅出，理论联系实际，具有很强的系统性和实操性，受到参训学员的一致好评，是实战型授课人气讲师。
研究领域
柜台服务与交叉营销、团队营销及管理、网点辅导、信贷风控与业务发展
主讲课程
《“百炼成钢”系列精讲课程》
——百炼成钢之大堂经理篇
——百炼成钢之柜员篇
——百炼成钢之理财经理篇
——百炼成钢之信贷经理篇
《社区银行营销技巧与活动方案设计》
《打造高效团队型网点》
《个人信贷风控与业务发展》
《银行贷前调查流程全解析》
《财务尽职调查如何“防雷”》
《贷中管理及提升》
《逾期及不良贷款清收技巧》
《零售综合交叉营销提升》
《银行开门红营销技能提升》
《商业银行网格化精准营销》
《银行柜面反假（钱币、票据、证件等）实训》
《家庭理财与资产配置》等
授课特点
1、训练工具系统落地。理论联系实际，通过各种案例和工具使课堂知识落地。
2、各大场景实用贴切。各大场景均可采取针对性辅导，帮助学员系统掌握技巧，产生实实在在的绩效和结果。
3、辅导点评细腻深入。辅导结果导向好，课后回味强烈，高效地引导教授方式细腻、高效，使得经过个人辅导和培训的网点及工作人员在各自领域屡获佳绩，效果转化率高。
服务客户
中国农业银行石家庄分行、秦皇岛分行；招商银行石家庄分行；兴业银行呼和浩特分行；邮储银行沧州分行；中国工商银行桂林分行；中原银行；北京银行；河北银行；邢台银行；张家口银行；鄂尔多斯农村商业银行等

融资方案设计关键点（上）
项目的融资方案研究，需要充分调查项目的运行和投融资环境基础，需要向政府、各种可能的投资方、融资方征询意见，不断地修改完善项目的融资方案，最终拟定出一套或几套可行的融资方案。最终提出的融资方案应当是能够保证公平性、融资效率、风险可接受、可行的融资方案。
一、编制项目的资金筹措计划方案
项目融资研究的成果最终归结为编制一套完整的资金筹措方案。这一方案应当以分年投资计划为基础。

项目的投资计划应涵盖项目的建设期及建成后的投产试运行和正式的生产经营。项目建设期安排决定了建设投资的资金使用需求，项目的设计、施工、设备订货的付款均需要按照商业惯例安排。项目的资金筹措需要满足项目投资资金使用的要求。

新组建公司的项目，资金筹措计划通常应当先安排使用资本金，后安排使用负债融资。这样一方面可以降低项目建设期间的财务费用，更主要的可以有利于建立资信，取得债务融资。
一个完整的项目资金筹措方案，主要由两部分内容构成。其一，项目资本金及债务融资资金来源的构成，每一项资金来源条件的详尽描述，以文字和表格加以说明。其二，编制分年投资计划与资金筹措表，使资金的需求与筹措在时序、数量两方面都能平衡。
1、编制项目资金来源计划表
2、编制投资使用与资金筹措计划表
投资计划与资金筹措表是投资估算、融资方案两部份的衔接处，用于平衡投资使用及资金筹措计划。
二、资金结构分析
现代项目的融资是多渠道的，将多渠道的资金按照一定的资金结构结合起来。是项目融资方案制订的主要任务。项目融资方案的设计及优化中，资金结构的分析是一项重要内容。项目的资金结构是指项目筹集资金中股本资金、债务资金的形式、各种资金的占比、资金的来源。包括项目资本金与负债融资比例、资本金结构、债务资金结构。

资金结构的合理性和优化由公平性、风险性、资金成本等多方因素决定。
融资方案的资金结构分析应包括如下内容：
总资金结构：无偿资金、有偿股本、准股本、负债融资分别占总资金需求的比例
资本金结构：政府股本、商业投资股本占比、国内股本、国外股本占比
负债结构：短期信用、中期借贷、长期借贷占比、内外资借贷占比
三、融资风险分析
项目融资方案的设计中需要考虑融资风险。项目的融资可能由于预定的投资人或贷款人没有按预定方案出资而使融资计划失败，这可能是因为预定的出资人没有足够的出资能力，也可能是对于预定的出资人来说，项目没有足够的吸引力或者风险过高。项目的融资方案中需要设计项目的补充融资计划，即在项目出现融资缺口时应当有及时取得补充融资的计划及能力。项目的融资风险分析主要包括：出资能力、出资吸引力、再融资能力、融资预算的松紧程度、利率及汇率风险。
1、出资能力风险及出资吸引力
2、项目的再融资能力项目实施过程种出现许多风险，将导致项目的融资方案变更，项目需要具备足够的再融资能力。考虑备用融资方案，主要包括：项目公司股东的追加投资承诺，贷款银团的追加贷款承诺，银行贷款承诺高于项目计划使用资金数额，以取得备用的贷款承诺。
3、在项目融资预算的松紧程度上，项目的投资支出计划与融资计划的平衡应当匹配，必要时应当留有一定富余量。
4、利率及汇率风险利率是不断变动的，资金成本的不确定性，无论采取浮动利率贷款或固定利率贷款都会存在利率风险。国际金融市场上，各国货币的比价在时刻变动，这种变动称为汇率变动。软货币的汇率风险低，但有较高利率。
四、融资成本分析
1、资本金的构成
资金成本 = 资金占用成本 + 筹资费用
资金占用成本：借款利息、债券利息、股息、红利
筹资费用：律师费、资信评估费、公证费、发行手续费、担保费等
2、名义利率与有效利率
3、扣除所得税后的借贷资金成本
4、扣除通货膨胀影响的资金成本
5、加权平均资金成本
五、融资方案的优化
1、进行融资收益与成本的比较
中小企业在进行融资之前，先不要把目光直接对着各式各样令人心动的融资方式，更不要草率地作出融资决策。首先应该考虑企业是不是必须融资、融资后的收益如何等问题。因为融资则意味着需要成本，融资成本既有资金的利息成本，还有可能是昂贵的融资费用和不确定的风险成本。因此，只有经过深入分析，对融资的收益与成本进行仔细地比较，确信利用资金所预期的总收益要大于融资的总成本时，才有必要考虑如何融资。这是企业进行融资决策的首要前提。
2、选择适合企业不同发展阶段的融资方式
在对融资收益与成本进行比较之后，认为确有必要融资时，就需要考虑选择什么样的融资方式。这里以美国这个成熟市场来看中小企业融资问题是如何解决的。这对我们有重要的启示意义。从下页的表1中可以看出，中小企业融资中股权融资和债权融资几乎各占一半。在中小企业创业初期，其融资方式基本上选择的都是股权融资，因为创业初期，风险很大，很少有金融机构等债权人来为你融资。而在股权融资中，企业主与其朋友和家庭成员的资金占了绝大多数。这部分融资实际上是属于“内部人融资”或“内部融资”，也叫企业“自己投资”。但是，内部人融资是企业吸引外部人融资的关键，只有具有相当的内部人资金，外部人才愿意进行投资。真正获得第一笔外部股权融资的可能是出于战略发展目的又非常熟悉该投资行业的个人或企业的“天使”资金——风险投资的早期资金。在此基础上，可以寻求其他创业投资公司等机构的股权融资。到中小企业发展到一定时期和规模以后，就可以选择债权融资。债权融资主要来自金融机构，包括商业银行和财务公司等。对中小企业融资的商业银行不是大的商业银行，而主要是一些社区银行或地方性银行，大的银行只有在信用评级制度发展之后（或者说中小企业具备了信用等级之后）才开始介入中小企业的融资业务。财务公司提供中小企业贷款的主要形式是汽车贷款、设备贷款与资本性租赁。它们的抵押品就是有关汽车与设备。在非金融机构的债务性融资中，最重要的是贸易信贷，占美国中小企业债务性融资的30%左右。贸易信贷是指产品的销售方在出售产品后，并不要求买立即支付款项，而对买方形成资金融通。我国中小企业可以借鉴发达成熟的美国中小企业是如何融资的，进而根据企业自己的实际情况、企业发展阶段和资金需求的性质来选择自己需要的并适合企业发展阶段的融资方式。这样，才是需要与可能相结合，才能作出切实可行的融资计划。
3、合理确定融资规模
中小企业在筹集资金时，关键是要确定企业的融资规模。筹资过多，或者可能造成资金闲置浪费，增加融资成本；或者可能导致企业负债过多，使其无法承受，偿还困难，增加经营风险。而筹资不足，又会影响企业投融资计划及其它业务的正常发展。因此，中小企业在进行融资决策时，要根据企业对资金的需要、企业自身的实际条件以及融资的难易程度和成本情况，量力而行来确定企业合理的融资规模。
企业所需要的融资规模可以通过定性或定量的方法来预测或测算。定性预测法主要是利用直观的材料，依靠个人经验的主观判断和分析能力，对融资的需要量做出预测。这种方法一般是在企业缺乏完备、准确的历史资料的情况下采用的。其预测过程是：首先由熟悉财务情况和生产经营情况的专家，根据过去所积累的经验，进行分析判断，提出预测的初步意见；然后再通过召开座谈会或发表格等形式，对上述预测的初步意见进行修正补充。这样经过一次或几次后，得出预测的最终结果。
定性预测法虽然十分有用，但它不能揭示资金需求量与有关因素之间的数量关系。因此，一般企业都用定量测算法，即销售百分比法。财务预测销售百分比法是首先假设收入、费用、资产、负债与销售收入存在稳定的百分比关系，根据预计销售额和相应的百分比预计资产、负债和所有者权益，然后利用会计等式确定融资需要量。具体的计算方法有两种：一种是先根据销售总额预计资产、负债和所有者权益的总额，然后确定融资需求；另一种是根据销售的增加额预计资产、负债和所有者权益的增加额，然后确定融资需求。虽然一个是根据总量来预测，一个是根据增量来预测，但两者的基本原理是一样的。这里介绍第一种计算外部融资需求的会计等式：
外部融资需求量=预计总资产—预计总负债—预计股东权益
4、制定最佳融资期限
企业融资按照期限来划分，可分为短期融资和长期融资。中小企业作融资决策，要充分考虑融资期限，要在短期融资与长期融资之间进行权衡比较，以制定最佳融资期限结构。因为它直接影响到资金的成本，进而影响到企业的效益。当然，这主要取决于融资的用途和融资人的风险性偏好。
从资金用途上来看，如果融资是用于企业流动资产，则根据流动资产具有周转快、易于变现、经营中所需补充数额较小及占用时间短等特点，宜于选择各种短期融资方式，如商业信用、金融机构短期贷款等。如果融资是用于长期投资或购置固定资产，则由于这类用途要求资金数额大、占用时间长，因而适宜选择各种长期融资方式，如长期贷款、企业内部积累、租赁融资、发行债券、发行股票等。
从风险性偏好角度来看，在作融资期限决策时，可以根据融资人风险性偏好的不同，采取配合型、激进型、稳健型等不同的融资策略。配合型融资策略是，对于临时性流动资产，运用临时性负债融资满足其资金需要；对于永久性资产，运用长期负债、自发性负债和权益资本融资满足其资金需要。激进型融资策略是，用临时性负债不仅满足于流动资产的资金需要，还解决部分永久性资产的资金需要。稳健型融资策略是，企业不仅用长期资金满足永久性资产，还用于解决一部分甚至全部流动性资产。在这三种融资策略中，配合型风险与成本、收益适中，激进型风险大、成本小、收益大，稳健型风险小、成本大、收益小。
5、谨慎对待企业的控制权
中小企业在融资时，经常会发生企业控制权与所有权的部分丧失。这不仅直接影响到企业生产经营的自主性、独立性，而且还会引起企业利润分流，使得原有股东的利益遭受巨大损失，甚至可能会影响到企业的近期效益与长远发展。比如，债权融资和股票融资两种方式相比较，新增股权会削弱原有股东对企业的控制权；而债权融资则只增加企业的债务，并不影响原有股东对企业的控制权。因此，在考虑融资的代价时，只考虑成本是不够的。当然，在某些特殊情况下，也不能一味固守控制权不放。例如，对于一个急需资金的小型高科技企业，当它在面临某风险投资公司较低成本的巨额投入，但要求较大比例控制权，而此时企业又面临破产的两难选择时，一般来说，企业还是从长计议，在股权方面适当做出让步。

“提示：财税系统管理工具包，百度搜索 "百家传道”官方网站点击“财税系统管理工具包”获取。”#企业管理##融资[超话]##财税[超话]#

栗云老师简介
——银行营销实战讲师
讲师背景
实战型银行讲师
财政部财科院硕士
北京某大型商业银行在职
某大型商业银行高端菁英俱乐部成员
某大型商业银行北京分行高级内训师
10多年的银行从业经历
CFP（国际金融理财师）
CFA（特许金融分析师）
多家银行特聘项目顾问
主要经历
栗云老师是中央财经大学学士、财政部财科院硕士，现为北京某大型商业银行高端菁英俱乐部成员，北京分行高级内训师，管理过营业部团队、理财团队和信贷部门。具有CFP（国际金融理财师）、CFA（特许金融分析师）等专业资格，具备10多年的银行从业经历，拥有丰富的理财、信贷业务经验及团队管理经验，曾为多地多家银行员工进行培训和辅导。栗云老师的授课属实用型，课程所有案例都源自银行实战经历的总结，具有丰富的实战辅导经验，曾做过网点绩效提升、理财经理和客户经理销售能力提升、大堂经理现场管理及销售技能提升方面的辅导，深受市场和客户好评。她的课程案例丰富、深入浅出，理论联系实际，具有很强的系统性和实操性，受到参训学员的一致好评，是实战型授课人气讲师。
研究领域
柜台服务与交叉营销、团队营销及管理、网点辅导、信贷风控与业务发展
主讲课程
《“百炼成钢”系列精讲课程》
——百炼成钢之大堂经理篇
——百炼成钢之柜员篇
——百炼成钢之理财经理篇
——百炼成钢之信贷经理篇
《社区银行营销技巧与活动方案设计》
《打造高效团队型网点》
《个人信贷风控与业务发展》
《银行贷前调查流程全解析》
《财务尽职调查如何“防雷”》
《贷中管理及提升》
《逾期及不良贷款清收技巧》
《零售综合交叉营销提升》
《银行开门红营销技能提升》
《商业银行网格化精准营销》
《银行柜面反假（钱币、票据、证件等）实训》
《家庭理财与资产配置》等
授课特点
1、训练工具系统落地。理论联系实际，通过各种案例和工具使课堂知识落地。
2、各大场景实用贴切。各大场景均可采取针对性辅导，帮助学员系统掌握技巧，产生实实在在的绩效和结果。
3、辅导点评细腻深入。辅导结果导向好，课后回味强烈，高效地引导教授方式细腻、高效，使得经过个人辅导和培训的网点及工作人员在各自领域屡获佳绩，效果转化率高。
服务客户
中国农业银行石家庄分行、秦皇岛分行；招商银行石家庄分行；兴业银行呼和浩特分行；邮储银行沧州分行；中国工商银行桂林分行；中原银行；北京银行；河北银行；邢台银行；张家口银行；鄂尔多斯农村商业银行等