【聊聊果链和长春高新！】正文：今天市场是基本延续了我们昨天的判断，经过一轮下杀，叠加外围继续放水，A股目前在这个位置稳住问题不大，接下来就是震荡市行情，再下一个节点就是美经济复苏后，流动性收紧再次带来的估值收缩。大的方向基本聊的差不多了，今天我们聊一些行业个股。01 果链我个人并不关注果链，最近听到别人说，才发现果链确实跌了不少。从我个人的角度，但凡是to B的行业，我基本都不关注，你可以看看巴菲特的持仓，从过去到现在，其大部分持仓都是to C的行业。这个问题大家有没有思考过，为什么他很少买to B的行业，我认为有以下几点原因：1）to B的企业不具备to C的溢价属性，to C的溢价是通过品牌去体现的，而品牌这个东西能够抵御通胀。大家还记得iPhone 4刚出来的时候卖多少钱吗？大概要4000元左右，当时大家都觉得这手机好贵，十多年过去了，现在的iPhone 12要卖到差不多10000元，你还是会觉得这手机好贵。我找到了两组数据：iPhone 8的毛利大概为59%；iPhone X的毛利上升到了64%。这多出来的5%的毛利就是品牌商持续溢价的体现，而这其中为苹果默默承担成本的就是果链制造业。2）to B企业需要面对下游的技术更新的不确定性，这个问题to B、to C都会面临，尤其是科技行业，但是，to B企业是需要投入真实固定资产成本去跟进技术的，to C的成本主要集中于研发成本，一旦to B技术跟不上，to C只需要换一家to B即可，但对于to B来说，看就是“灭顶之灾”，就如同最近被“踢群”的欧菲光。3）to B企业往往受制于摩尔定律，随着技术进步，他们生产的产品性能持续提升，而价格持续下降，这对于毛利率的提升并无益处。4）to B企业还会呈现较大的周期性，主要原因自在于上游原材料价格波动，而这种价格波动往往是很难向下游转化的，基本都是to B企业自己默默承担，这也给公司的业绩预测带来了较大的不确定性。所以，综上几点，是我不喜欢to B制造业的核心原因。但是to B企业往往存在极强的周期性，典型的例子就是2019年末到2020年二季度，主要源于下游to C的带动，包括上游原材料价格相对偏低，给to B制造业带来了极强的反转行情，所以，to B制造业一直给人短时间赚大钱的错觉，使得其粉丝基础一直不错。诸如立讯精密、闻泰科技、歌尔股份等等，但对我来说，周期性的公司是我希望去回避的，我更喜欢以十年周期维度去看，大概率会变得越来越好的公司。02 长春高新昨天有朋友希望我点评一下长春高新，关于长春高新的看法，我之前在文章《4个月40%的机会，你抓住了吗？》已经谈的比较清楚了。最核心的观点，长春高新的“主业”——生长激素——大概率增速将出现回落，这不是我的判断，是金磊在去年提出“金赛药业明年的业绩展望从增长35%下调至25%”。我们的判断是，一方面粉针未来又集采风险，另一方面安科生物等后进入者也将加速市场竞争，再加上目前生育率下降趋势很难逆转，几点因素共同决定了金赛药业的增速将放缓，包括市场给的估值也会出现回调。而另一方面，长春高新控股的百克非常给力，2020年百克生物实现营收14.33亿元同比增长43.30%，实现净利润4.09亿元同比增长133.88%。后续还有带状疱疹疫苗的上市，这个疫苗目前竞争格局还是不错的，国内唯一的进口葛兰素史克的带状疱疹疫苗售价高达1600元/支，接种两支需要3200元。但是，百克的问题是，长春高新持有百克的股份只有46%，后续百克拆分上市之后股份占比肯定还要下降，那么百克的增长对长春高新的贡献就会相对有限。另外，我认为长春高新的危机意识还是比较强的，在生长激素依旧还在高速增长的阶段，就开始为未来的新增长点布局，但是进入新的领域那竞争就会更为激烈。现在大量仿制药企都在转型创新药，长春高新整个创新药管线还不是非常明晰，现在主要靠买为主，这是是药企转型需要经历的阶段，后续等长春高新的管线逐渐丰满之后，我们再来看看这家公司是否需要重估。从估值的角度来说，长春高新目前不到60倍的PE，对应年化30%的利润增长算是比较合理的估值，但是市场估计是提前预判了长春高新的一些不确定性，比如集采、比如增速放缓，所以，估值也很难给的太高了。所以，还是那句话，目前的长春高新对我个人来说吸引力不大，我们池子里还有逻辑更顺畅的标的，另外转型期的企业我也是比较忌讳的。......其他方面：1、拼多多创始人黄峥发布2021年度致股东信，宣布经董事会批准后将董事长职位交棒给现任CEO陈磊。在不再担任董事长和拼多多管理职位后，黄峥1:10的超级投票权也将失效，名下股份的投票权将委托拼多多董事会以投票的方式来进行决策。黄峥明确承诺，个人名下的股票在未来3年内继续锁定，不出售。这事朋友圈刷屏了，黄峥总是伴随着很强的话题性，但是我其实不是很关注拼多多，我认为这是幸存者偏差，但是幸存者偏差确实会造就所谓的英雄主义，但我认为这和投资没什么关系。2、据外媒报道，美国总统拜登表示，任何年收入超过40万美元的人都将面临增税。彭博社16日援引消息人士的话称，目前披露的信息显示，拜登考虑将联邦政府征收的企业税率从目前的21%提升至28%，并扩大遗产税征收范围。这个对股市是利空，上市公司利润交税份额更高，PE会再度放大，这将增加美股的脆弱性。3、美十年期国债再度突破1.6，纳指期货回调，今晚抱团股估计又不好过了。4、银保监会官网发布《通知》，花呗借呗不得向大学生放款！支付宝又遭当头一棒，最近抱团股下跌，支付宝发文安抚基民，有人推测，支付宝基金遭受大量赎回，确实，支付宝的用户质量是偏低的，这是我对比多家财经平台的客观评价。所以，从这个角度来说，东财的基民质量更好、也更稳定，花呗借呗不得向大学生放款，某种程度上也利好东财。好了，今天就说这么多，记得点“在看”，下课！以下为市场评估表！关注：海边的黄老板 （公众号ID：seasideboss）共赴价值投资盛宴！

徐克接连捧赵文卓上位，《黄飞鸿》四和五都让他演了，这么大的IP，还是带不动他。香港观众只认可李连杰版的黄飞鸿。这下可把徐克愁坏了，李连杰因片酬问题和嘉禾闹翻，已经投奔王晶，向华强那边，拍摄的《黄飞鸿之铁鸡斗蜈蚣》，票房比赵文卓版的高。
徐克只好打人情牌，请来张国荣搭档赵文卓合作《金玉满堂》，票房上收获3111万，成绩还算亮眼。
张国荣跟赵文卓成了好友，那时梅艳芳刚好缺一个健身教练，张国荣就把赵文卓介绍给梅艳芳。
赵文卓和梅艳芳一见如故，很快就看对眼了
徐克没了李连杰这个好搭档，很多武侠电影无法启动，投资人只相信李连杰的票房号召力。拍摄《刀》，徐克花了很大的心力，希望赵文卓这次能够扛起票房。
但赵文卓跟梅艳芳当时爱得火热，在片场经常跟梅艳芳煲电话粥。徐克后来没跟赵文卓再合作，哪怕是在拍《七剑》。徐克请了甄子丹，黎明，却没有请赵文卓
那时的赵文卓，已经基本不混电影圈了，把重心放在电视剧上。
一部《风云》奠定了赵文卓在内地影视剧的地位，这部电视剧当时也捧红了千叶真一。
千叶真一：拍完《风云雄霸天下》，播出之后我再来中国会不会被石头砸？导演：不会的，你有三分归元气。1998年，刘伟强要把马荣成的《风云》漫画拍成电视剧，就选了千叶真一饰演雄霸，因为漫画中就是按照他的形象画的。
电影火了之后，2002年要拍《风云》电视剧，赵文卓和步惊云的角色都已经定下来了，唯独雄霸迟迟未定，筛选了很多演员但都不合适。后来剧组就直接找了电影版的千叶真一，继续出演，因为真的没有人比他更合适了。因为电影太火了，他就开玩笑说：“如果拍完电视剧播出，我再来中国会不会被扔石头？”
导演就说：“不会的，你有三分归元，很厉害。”谈笑间就敲定了他出演电视剧的雄霸，而开出的片酬也是非常高，他很满意。结果第一部大火，收视率稳居冠军，就连拍摄地乐山大佛也增加了几倍的游客。回国后他的身价足足翻了一倍之多，名利双收。
因为第一太赚了，剧组又打算拍《风云2》，再次邀请他出演雄霸，但他的身价太高了，他开出的片酬剧组无法承受，因为资金有限。因此最后雄霸只能由“无名”孙兴替代演了几集，草草下线，所以第2部就看不到雄霸了。
他的雄霸真的无可挑剔，气场和眼神演技都是最吻合的，简直是漫画里走出来的。但是趁机涨价有点说不过去，不过演员靠身价吃饭，这无可厚非。说来也是缘分，赵文卓和袁咏仪在《金玉满堂》有过一次合作，但对手戏比较少。两人首次拍电视剧《花木兰》就火遍两岸三地。
袁咏仪得罪了成龙袁咏仪原本在香港发展得不错，在成龙的电影《霹雳火》中演女主。如果顺利发展下去，她就是下一位香港四大花旦之一。电影拍完后，成龙觉得有些地方需要袁咏仪补拍几个镜头和改几句台词，袁咏仪也不知道是怎么了，当天居然没有去。
此后，就有传闻成龙对袁咏仪意见很大，导致袁咏仪离开香港电影圈，去台湾拍摄《花木兰》。多年后，曾志伟出面，邀请成龙和袁咏仪聚餐，两人很高兴地拍了合照，前尘往事随风而去。
成龙在节目里说，自己特别喜欢调教新人，只要是跟自己同组拍戏，就必须在现场帮他吊威亚，帮他端茶倒水，要看现场环境，要跟工作人员混熟关系。说到这里时，大家都以为他是在耍大牌，在摆前辈的威风。但知道了缘由后，又不得不感叹一声，成龙大哥真的是用心良苦。
原来跟着成龙拍戏，剧组里的工作人员都非常多，至少都是300人左右的团队。
而新人演员对于摄像机本就陌生，加上一喊开机，周围就呼啦啦一群人围着看，新人演员和工作人员不熟悉的话，就会感觉很局促，会张不开口，忘词。但如果和工作人员混熟了的话，面对他们拍戏就会很自然。所以成龙就要求和他同组的演员们，每天在片场和工作人员们学东西。
一方面是和工作人员打好了关系，另一方面就是学到了真东西，以后在片场遇到问题时，能自己解决就少给别人添麻烦。不得不说老牌艺人们，其实挺会带新人的，也挺愿意带新人的。
除了成龙，之前张国荣在世时就经常帮助圈内艺人，王力宏、黎明、赵文卓、林青霞、张曼玉等人都受过他的恩惠。
对于他们来说，能带好新人算是为电影，电视圈做出了贡献，优质的新人才能演绎出高质量的剧情。
袁咏仪一直是被父亲宠爱长大的，有话直说的一个人
当年她拍王晶的电影，本来说好了到点收工，她可以赶下一个通告，但制片人一直不喊下班。
于是，袁咏仪在片场等候时，睡着了。王晶走上去拍袁咏仪的肩膀说：“起来了，轮到拍摄你的戏份了。”
袁咏仪迷迷糊糊睁开眼，被人这么一弄醒，心里又担心来不及赶下一个通告，情绪一上来，指着王晶一通说，语气和用语都比较粗鲁。王晶当时懵了，片场的工作人员也不知道如何反应，因为从来没有女演员敢当着大家的面这样说导演。
袁咏仪说完后，回过神来才发现是导演王晶。只好当什么事也没发生，继续去拍摄。王晶提起这事，倒也没有很生气，他能理解演员那时很忙，同时在拍几部戏，又要赶通告，情绪一时控制不了很正常。袁咏仪说起自己的急性子，也觉得有些后悔，要不是当年自己脾气确实有些不好，失去了一些宝贵的机会，现在的成就应该比现在大。
参加《妻子的浪漫旅行》，完全没有发现袁咏仪脾气不好，反而是一个开朗幽默的人，跟老公张智霖的互动也很有爱。靓靓，你老公喊你再也不要买包了。赵文卓和袁咏仪原本先在电影圈发展，但其实真正大火的，反而是拍的那些电视剧。
你觉得赵文卓和李连杰演的武侠电影两者最大的区别是什么。你还知道成龙跟哪些女演员，在拍摄电影时发生过哪些摩擦吗？

读叶广芩的《豆汁记》，如果是老北京会有更多感同身受，无论吃的和地名。我由此想到自己小时候，盼望生病，只有躺着了妈妈才会买点鸡蛋糕，虽然发烧吃不下，等烧退了也不太新鲜了[允悲]还有就是过年，小时候的年味那叫足！晒冻米，晒番薯干，炸米花，炒米胖，炒黄豆，亲哥给人家都切好了冻米糖最后轮到自己家。三十夜老妈准许我开始玩鞭炮，穿着老妈把哥哥旧裤子翻面给我当新年新衣的军裤，小鞭炮拆开一个个玩，全装在裤袋里，拿在手里点了往空中抛，或者拿盒子盖着，或者凑准时机丢在水坑，一声闷响，小伙伴便笑开了花。当然还有各种节气的食品，清明粿，夏至的馄饨，立秋的西瓜，端午的千层糕等等，扳着手指头在等下一个节气，物质很平乏，但是很快乐，不像现在的孩子吃已然是一种负担，不过每一代人的乐趣不同，只是我们小时候更亲近自然。